Die Teilfreistellung (§ 20 InvStG) stellt einen festen Prozentsatz der Erträge von Investmentfonds steuerfrei – 30 % bei Aktienfonds, 15 % bei Mischfonds und bis zu 80 % bei bestimmten Immobilienfonds. Sie gleicht die seit der Investmentsteuerreform 2018 auf Fondsebene erhobene Körperschaftsteuer aus und gilt für Ausschüttungen, Vorabpauschale und Veräußerungsgewinne.
Teilfreistellungssätze
Die Höhe richtet sich nach der Aktienquote des Fonds: Aktienfonds (mind. 51 % Aktien) 30 %, Mischfonds (mind. 25 % Aktien) 15 %, Immobilienfonds 60 % bzw. 80 % (überwiegend Auslandsimmobilien). Nur der nach Abzug der Teilfreistellung verbleibende Ertrag unterliegt der Abgeltungsteuer.
Zusammenspiel mit Vorabpauschale und Verkauf
Die Teilfreistellung wirkt sowohl auf die jährliche Vorabpauschale als auch auf den Gewinn beim Verkauf der Fondsanteile. Die depotführende Bank berücksichtigt sie automatisch beim Steuerabzug. Für betriebliche Anleger gelten teils höhere Teilfreistellungssätze.
| Aktienfonds | 30 % steuerfrei |
|---|---|
| Mischfonds | 15 % steuerfrei |
| Immobilienfonds | 60 % / 80 % |
| Gilt für | Ausschüttung, Vorabpauschale, Verkauf |
| Berücksichtigung | automatisch durch die Bank |
| Rechtsgrundlage | § 20 InvStG |
Rechtsprechung & Leiturteile
Ausgewählte höchstrichterliche Entscheidungen zu Teilfreistellung (Investmentfonds). Aktenzeichen und Datum dienen der Orientierung – maßgeblich ist der amtliche Volltext.
Teilfreistellung nach Fondsart
§ 20 InvStG stellt je nach Aktien- bzw. Immobilienquote des Fonds einen festen Anteil der Erträge steuerfrei, um die Vorbelastung auf Fondsebene auszugleichen.
Besteuerung auf Fondsebene
Seit 2018 werden bestimmte inländische Erträge bereits auf Ebene des Investmentfonds mit Körperschaftsteuer belastet. Die Teilfreistellung auf Anlegerebene gleicht diese Vorbelastung aus.
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Verwandte Lexikon-Begriffe
Häufige Fragen (FAQ)
Was ist die Teilfreistellung?
Ein fester steuerfreier Anteil der Erträge von Investmentfonds. Er gleicht die seit 2018 auf Fondsebene erhobene Steuer aus.
Wie hoch ist die Teilfreistellung?
30 % bei Aktienfonds, 15 % bei Mischfonds und 60 % bzw. 80 % bei Immobilienfonds. Maßgeblich ist die in den Anlagebedingungen festgelegte Quote.
Wann gilt ein Fonds als Aktienfonds?
Wenn er fortlaufend mindestens 51 % seines Wertes in Aktien anlegt. Bei mindestens 25 % Aktien liegt ein Mischfonds vor.
Für welche Erträge gilt die Teilfreistellung?
Für Ausschüttungen, die jährliche Vorabpauschale und Gewinne aus dem Verkauf der Fondsanteile.
Muss ich die Teilfreistellung selbst berechnen?
Nein. Die depotführende Bank berücksichtigt sie automatisch beim Steuerabzug. Bei ausländischen Depots ist sie in der Anlage KAP zu berücksichtigen.
Wie wirkt die Teilfreistellung auf die Steuerlast?
Nur der nach Abzug der Teilfreistellung verbleibende Ertrag unterliegt der Abgeltungsteuer. Damit sinkt die effektive Steuerbelastung von Fondserträgen.
Gilt die Teilfreistellung auch im Betriebsvermögen?
Ja, dort teils mit höheren Sätzen. Die genaue Höhe hängt von der Rechtsform und der Fondsart ab.
Ändert sich die Teilfreistellung bei Fondswechsel?
Ändert ein Fonds seine Anlagestrategie und damit die Kategorie, gilt der Anteil als veräußert und neu angeschafft; die Teilfreistellung richtet sich dann nach der neuen Einstufung.
Wirkt die Teilfreistellung vor oder nach dem Sparerpauschbetrag?
Zuerst wird die Teilfreistellung abgezogen; auf den verbleibenden Ertrag wird der Sparerpauschbetrag angewendet.
Warum wurde die Teilfreistellung eingeführt?
Um mit der Investmentsteuerreform 2018 die Doppelbelastung aus Fonds- und Anlegerebene auszugleichen und die Besteuerung zu vereinfachen.
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Quellen & Rechtsgrundlagen
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